Saham Walmart (WMT) Turun 5% karena Perlambatan Penjualan Membuat Investor Khawatir

TLDR

• Saham Walmart turun lebih dari 5% pada hari Rabu, mencapai level terendah dalam delapan bulan setelah enam hari berturut-turut mengalami kerugian
• Cleveland Research menandai perlambatan penjualan sebanding di AS yang dapat menekan estimasi konsensus, terutama untuk bulan Juli
• WMT dibuka pada $113,26, jauh di bawah rata-rata pergerakan 50 hari sebesar $123,25
• Orang dalam menjual saham senilai lebih dari $1,06 miliar dalam tiga bulan terakhir, tanpa ada pembelian dari orang dalam yang dilaporkan
• Analis mempertahankan konsensus Beli Moderat dengan target harga rata-rata $138,85, namun beberapa telah menandai kekhawatiran valuasi pada level saat ini

Saham Walmart dibuka pada $113,26 pada hari Rabu, turun lebih dari 5% pada hari itu dan menuju penutupan terendah dalam delapan bulan. Penurunan ini menandai hari keenam berturut-turut kerugian bagi WMT.

Walmart Inc., WMT

Pemicunya adalah laporan dari Cleveland Research, yang menyatakan penjualan sebanding di AS tampaknya melambat. Perusahaan memperingatkan bahwa tren ini dapat membebani estimasi konsensus tergantung pada bagaimana Juli berjalan.

Untuk mengelola tekanan inventaris, Walmart telah memangkas harga dan menggunakan pengembalian tarif untuk mengimbangi dampak margin. Ini adalah langkah defensif, namun menandakan bahwa perusahaan sedang menghadapi tekanan biaya dan permintaan yang nyata saat ini.

Penurunan saham ini terjadi meskipun ada hasil Q1 yang solid. Walmart melaporkan laba sebesar $0,66 per saham pada bulan Mei, memenuhi estimasi, sementara pendapatan sebesar $177,75 miliar melampaui ekspektasi $174,84 miliar — peningkatan 7,4% secara tahun ke tahun. Perusahaan juga menegaskan kembali panduan FY2027 sebesar $2,75–$2,85 EPS.

Namun pasar melihat melampaui angka kuartal lalu dan memperkirakan jalan yang lebih berat ke depan.

Penjualan Orang Dalam Menimbulkan Kekhawatiran

Aktivitas orang dalam bersifat satu arah. Selama tiga bulan terakhir, orang dalam menjual saham WMT senilai lebih dari $1,06 miliar. Tidak ada pembelian dari orang dalam yang dilaporkan selama periode yang sama.

EVP Christopher Nicholas menjual 2.900 saham pada harga $123,92 pada 21 Mei. EVP Latriece Watkins menyusul dengan penjualan 11.000 saham pada harga $118,97 pada 28 Mei. Kedua penjualan tersebut dilaksanakan berdasarkan rencana perdagangan Rule 10b5-1 yang telah diatur sebelumnya.

Meskipun penjualan terencana adalah hal yang rutin, volume penjualan orang dalam yang sangat besar telah menarik perhatian investor.

P/E saham saat ini berada di 39,74 — valuasi premium yang menurut beberapa analis sulit dibenarkan jika pertumbuhan melambat. GF Score sebesar 86/100 masih menunjukkan fundamental jangka panjang yang solid, namun momentum jelas sedang bekerja melawannya saat ini.

Wall Street Tetap Optimis, Untuk Saat Ini

Meskipun mengalami penurunan, Wall Street belum berbalik melawan Walmart. Saham ini membawa konsensus Beli Moderat dengan target harga rata-rata $138,85 — jauh di atas level saat ini.

Peringkat terbaru mencakup target Beli $145 dari BTIG, $140 dari Truist, dan rekomendasi Outperform $137 dari Wolfe Research dan Royal Bank of Canada. Dari 36 analis yang dipantau, 31 memiliki peringkat Beli dan empat memiliki peringkat Tahan. Satu analis memberi peringkat Beli Kuat.

Beberapa uang institusional baru masuk selama Q1. Littlejohn Financial Services memulai posisi baru senilai $2,81 juta, dan Union Bancaire Privee UBP SA meningkatkan kepemilikannya sebesar 253,3%.

Harga tertinggi 1 tahun Walmart adalah $135,15. Rata-rata pergerakan 200 hari saham berada di $122,22, level yang kini telah ditembus ke bawah.

WMT memiliki harga terendah 1 tahun sebesar $94,23, memberikan gambaran seberapa jauh pullback saat ini dapat berlanjut jika tekanan jual terus berlangsung.

The post Walmart (WMT) Stock Drops 5% as Sales Slowdown Spooks Investors appeared first on CoinCentral.