YO Labs, het ontwikkelingsteam achter YO Protocol, heeft $10 miljoen opgehaald in een Series A-ronde om zijn crypto rendement optimalisatieplatform uit te breiden.

Durfkapitaalfirma Foundation Capital leidde de ronde, samen met Coinbase Ventures, Scribble Ventures en Launchpad Capital.

Het in San Francisco gevestigde bedrijf is van plan de financiering te gebruiken om zijn rendement optimalisatieprotocol naar meer blockchains te brengen en de infrastructuur te verbeteren.

YO Protocol is ontworpen om gebruikers te helpen rendement te verdienen op crypto-activa door automatisch kapitaal te herbalanceren tussen meerdere gedecentraliseerde financiële (DeFi) protocollen, rekening houdend met risico's. Het biedt momenteel gebruikers toegang tot op USD, EUR, BTC en goud gebaseerde rendementsproducten.

In tegenstelling tot de meeste DeFi-rendementsaggregators die binnen een enkele blockchain opereren, werkt YO's systeem over meerdere chains heen. De kluizen — yoETH, yoUSD, yoBTC, yoEUR en yoGOLD — wijzen dynamisch kapitaal toe aan waar het voor risico gecorrigeerde rendement het gunstigst is, volgens een persbericht dat met CoinDesk is gedeeld.

Dit wordt aangedreven door Exponential.fi, een platform gebouwd door hetzelfde team om transparante risicoscores toe te kennen aan DeFi-protocollen. De kerninnovatie van het protocol ligt in de berekening van "Risico Aangepast Rendement", een metriek afgeleid van de achtergrond van het team in het bouwen van risicobeoordelingen voor DeFi-pools, vertelde de medeoprichter en CIO van het protocol, Mehdi Lebbar, aan CoinDesk in een interview.

In plaats van de hoogste geadverteerde percentages na te jagen, berekent het systeem een kans op wanbetaling op basis van duizenden risicovectoren, variërend van de leeftijd van een protocol tot de auditgeschiedenis van de code.

Om de beveiligingskwetsbaarheden die vaak gepaard gaan met het verplaatsen van activa tussen blockchains te beperken, gebruikt YO Labs een unieke architectuur die de afhankelijkheid van bridges minimaliseert, zei Lebbar. In plaats van voortdurend fondsen tussen chains te verplaatsen, vestigt het protocol wat het team beschrijft als "ambassades" — onafhankelijke kluizen die native activa op elke blockchain bevatten.

"Als je een pool overbrugt, heb je blootstelling aan het risico van de bridge... We moesten deze 'ambassades' creëren over meerdere planeten, deze kluizen over meerdere chains die native activa bevatten," zei Lebbar. "Als je USDC op Arbitrum hebt, is dat dezelfde USDC als op Ethereum, en je hebt niet langer de bridge in het midden... dat is veel veiliger."

Naast de architectuur gebruikt het systeem een 'DeFi Graph' om actieve risico's te beheren tijdens marktvolatiliteit of protocolstoringen — wat Lebbar 'Armageddon-scenario's' noemt. Dit systeem monitort afhankelijkheden tot vijf niveaus diep, waardoor het protocol geautomatiseerde opnames kan activeren als een pool indirect wordt blootgesteld aan een falend actief, zei Lebbar.

De financieringsronde brengt het totaal opgehaalde bedrag van YO Labs op $24 miljoen, inclusief een eerdere seed-ronde geleid door Paradigm. Met het nieuwe kapitaal positioneert het bedrijf YO als kerninfrastructuur voor fintechs, wallets en ontwikkelaars die duurzaam rendement in hun producten willen integreren.