菲律賓最大型銀行在2025年第四季的資產增長放緩,貸款擴張速度創下九個季度以來最慢,反映出更廣泛的菲律賓最大型銀行在2025年第四季的資產增長放緩,貸款擴張速度創下九個季度以來最慢,反映出更廣泛的

菲律賓銀行資產增長在第四季度放緩,貸款動能減弱

2026/03/16 00:31
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作者: Heather Caitlin P. Mañago, 研究員

菲律賓最大型銀行 在2025年第四季的資產增長放緩,貸款擴張速度創下九季以來最低,反映出整體經濟放緩。

BusinessWorld最新一期的季度銀行業報告顯示,44家全能銀行和商業銀行的總資產在10月至12月期間年增8.54%,從一年前的26.64兆披索增加到28.92兆披索。

這較2024年第四季的10.02%增長放緩,但快於第三季的7.42%。

大型銀行在此期間的資產增長為兩季以來最強勁,或自2025年第二季9.05%的擴張以來最強。

同時,該國最大貸款機構的總貸款在10月至12月期間年增10.12%,增加到15.36兆披索。

這一擴張較2024年同期的13.59%增長及2025年第三季錄得的10.91%放緩。

貸款增長也是九季以來最弱,或自2023年第三季錄得的7.01%以來最弱。

銀行在資產和貸款方面的溫和表現與2025年最後一季較弱的經濟活動和溫和的通脹相符。

第四季,該國國內生產總值(GDP)年增3%,較去年同期5.3%的增長及2025年第三季修正後的3.9%放緩,原因是貪腐醜聞。

這使2025年GDP增長降至4.4%,較2024年的5.7%增長放緩。

同時,12月通脹率上升到1.8%,快於11月的1.5%。不過,這仍較去年12月的2.9%為慢。12月數據使2025年平均通脹率降至1.7%,較2024年的3.2%放緩。

在12月會議上,菲律賓中央銀行(BSP)調降25個基點,將基準利率降至4.5%——為三年多以來的最低水平。

不良貸款比率下降
數據還顯示,壞帳占總貸款組合的比例,也稱為不良貸款比率(NPL),在第四季降至3.07%。

這也低於一年前的3.11%和第三季的3.49%。

如果任何本金和/或利息在合約到期日後超過90天未支付,或超過90天的應計利息已被資本化、再融資或經協議延遲,貸款即被視為不良貸款。

同時,銀行的股本回報率(RoE)中位數——盈利能力指標——從2024年第四季的8.98%降至第四季的6.97%。RoE衡量股東每投資一披索所賺取的金額。

此外,最大型銀行的資本適足率中位數——反映貸款機構吸收風險加權資產損失的能力——在此期間為21.21%。

這高於去年同期錄得的20.73%和前一季的20.32%。   

該比率遠高於BSP設定的10%監管最低標準,以及Basel III框架下8%的國際最低標準。

槓桿比率——通過衡量銀行資本相對於總風險敞口來評估機構吸收衝擊的能力——截至12月底的中位數為11.73%。目前數字超過中央銀行5%的指引以及3%的國際標準。

同時,這些大型銀行的淨息差(NIM)為3.99%,高於一年前的4.13%。

NIM是銀行投資效的指標,通過將年化淨利息收入除以平均盈利資產計算。

在此期間,資產回報率——衡量每披索資產產生的利潤——從2024年第四季的1.55%降至1.44%。

最大銀行
在10月至12月期間,BDO Unibank, Inc. (BDO)以5.41兆披索的總資產仍為最大銀行,其次是Metropolitan Bank & Trust Co. (Metrobank)的3.92兆披索和Bank of the Philippine Islands (BPI)的3.71兆披索。

在貸款方面,Sy領導的銀行也以發放3.64兆披索貸款領先業界,其次是BPI的2.6兆披索和Metrobank的1.97兆披索。

在存款方面,BDO也擁有最多存款,為4.19兆披索,其次是Land Bank of the Philippines的3.12兆披索和BPI的2.84兆披索。

在資產至少1,000億披索的銀行中,MUFG Bank Ltd.錄得最快的年增資產增長,為30.96%,其次是Philippine Bank of Communications(17.68%)和Asia United Bank Corp.(12.72%)。   

另一方面,MUFG Bank Ltd.也是最積極的貸款機構,年增19.57%,其次是Bank of Commerce的19.43%和East West Banking Corp.的15.04%。

BusinessWorld研究部門自1980年代後期以來,一直使用銀行公布的財務報表追蹤該國大型銀行的季度財務表現。

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