سهام Palo Alto Networks (PANW) با رشد ۳۱ درصدی درآمد، پیش‌بینی سود را پشت سر گذاشت

TLDR

• شبکه‌های Palo Alto سود هر سهم تعدیل‌شده سه‌ماهه سوم را ۰.۸۵ دلار اعلام کرد که از پیش‌بینی اجماع ۰.۸۰ دلار فراتر رفت.
• درآمد به ۳ میلیارد دلار رسید، که ۳۱٪ نسبت به سال گذشته رشد داشت و از پیش‌بینی ۲.۹۴ میلیارد دلار پیشی گرفت.
• میزان سفارشات معوق شرکت ۳۶٪ رشد کرد و به ۱۸.۴ میلیارد دلار رسید که از پیش‌بینی تحلیلگران نیز جلوتر بود.
• سهام PANW بیش از ۱۰٪ در معاملات پس از ساعت کاری رشد کرد، سپس کاهش یافت زیرا سرمایه‌گذاران متوجه شدند بخشی از این پیشرفت ناشی از اکتسابات بوده است.
• چندین تحلیلگر اهداف قیمتی خود را افزایش دادند؛ Evercore ISI هدف را به ۳۷۵ دلار و Stifel به ۳۳۰ دلار رساند.

شبکه‌های Palo Alto (PANW) نتایج مالی سه‌ماهه سوم سال مالی ۲۰۲۶ را روز سه‌شنبه منتشر کرد که در تمام شاخص‌های اصلی از انتظارات پیشی گرفت.

سود تعدیل‌شده هر سهم ۰.۸۵ دلار اعلام شد که از اجماع وال‌استریت به میزان ۰.۸۰ دلار بالاتر بود و نسبت به ۰.۸۰ دلار در همین فصل سال گذشته رشد داشت. درآمد به ۳ میلیارد دلار رسید و از پیش‌بینی ۲.۹۴ میلیارد دلار فراتر رفت.

سهام در معاملات پس از ساعت کاری شب سه‌شنبه بیش از ۱۰٪ جهش کرد. تا پیش از بازار چهارشنبه، بیشتر این سودها از دست رفته بود و حدود ۴.۸٪ کاهش داشت. سهام اخیراً در حدود ۲۹۷.۱۸ دلار معامله می‌شد که کمی پایین‌تر از سقف ۵۲ هفته‌ای آن یعنی ۳۰۲.۹۵ دلار است.

Palo Alto Networks, Inc., PANW

درآمد ۳۱٪ نسبت به سال گذشته رشد کرد. فروش ارگانیک، با احتساب اکتسابات، ۱۴٪ رشد داشت.

میزان سفارشات معوق شرکت ۳۶٪ افزایش یافت و به ۱۸.۴ میلیارد دلار رسید که در این زمینه نیز از اجماع تحلیلگران پیشی گرفت. درآمد تکرارشونده سالانه امنیت نسل بعدی ۶۰٪ نسبت به سال گذشته رشد کرد.

طرح اکتساب رشد را هدایت می‌کند

شکاف بین رشد اصلی و رشد ارگانیک منعکس‌کننده جذب همزمان چندین اکتساب است. بزرگ‌ترین آن‌ها شرکت امنیت هویت CyberArk است که Palo Alto در یک معامله نقدی و سهامی که در فوریه بسته شد، آن را به ارزش تقریبی ۲۵ میلیارد دلار خریداری کرد.

درآمد محصولات ۳۱٪ رشد کرد که به واسطه رزروهای فایروال، XSIAM، هوش مصنوعی و پیشنهادهای SASE، و همچنین مشارکت‌های CyberArk و اکتساب Chronosphere بود.

مدیریت پیش‌بینی سه‌ماهه چهارم سال مالی ۲۰۲۶ را بیش از مقدار پیشرفت اعلام‌شده افزایش داد. آن‌ها همچنین اعلام کردند که انتظارات ارگانیک و غیرارگانیک برای سه‌ماهه چهارم فراتر از مقدار پیشرفت افزایش یافته، هرچند هیچ تفکیک صریح ارگانیک/غیرارگانیک ارائه نشد.

تحلیلگران اهداف را افزایش می‌دهند

چندین تحلیلگر پس از اعلام نتایج، اهداف قیمتی خود را افزایش دادند.

Evercore ISI هدف خود را از ۳۲۰ دلار به ۳۷۵ دلار افزایش داد. Cantor Fitzgerald از ۲۸۵ دلار به ۳۴۰ دلار رسید. Wells Fargo از ۲۸۵ دلار به ۳۲۵ دلار رفت و Citizens با رتبه‌بندی Market Outperform هدف خود را از ۲۵۰ دلار به ۳۲۰ دلار افزایش داد. Stifel هدف خود را از ۲۷۵ دلار به ۳۳۰ دلار ارتقا داد و رتبه Buy را حفظ کرد و به اجرای قوی در هر دو رشد ارگانیک و مبتنی بر اکتساب اشاره کرد.

معامله CyberArk نرم‌افزار امنیت هویت را به پلتفرم Palo Alto اضافه می‌کند. AI Agent — نرم‌افزاری که از مدل‌های هوش مصنوعی برای انجام وظایف پیچیده استفاده می‌کند — به دسترسی به داده‌های خصوصی و ارتباطات خارجی نیاز دارد و سطوح حمله جدیدی ایجاد می‌کند. حاکمیت هویت به عنوان یک لایه کلیدی دفاعی شناخته می‌شود.

Okta، رقیبی در حوزه امنیت هویت، هفته گذشته پس از اعلام سود خود شاهد جهش ۳۰٪ سهامش بود، زمانی که سرمایه‌گذاران به پتانسیل صعودی نرم‌افزار agent-identity واکنش نشان دادند. CyberArk نرم‌افزار مشابهی را در اواخر ۲۰۲۴ معرفی کرده که اکنون در حال ادغام در پلتفرم گسترده‌تر Palo Alto است.

این مطلب با عنوان سهام Palo Alto Networks (PANW) با رشد ۳۱٪ درآمد از پیش‌بینی‌ها پیشی گرفت، ابتدا در CoinCentral منتشر شد.